Биржевое посредничество

Биржевое посредничество


Понятие, состав и принципы регулирования биржевой деятельности

Органами регулирования биржевой деятельности являются:

правительство; участники рынка (саморегулирование); общество (регулирование через публичное мировоззрение).

Цели регулирования:

поддержание порядка на биржах; защита участников от преступников; обеспечение свободного ценообразования на базе спроса и предложения; создание действенного рынка; создание новых и поддержка имеющихся бирж.

Процессы регулирования включают:

создание нормативной базы функционирования биржевого рынка; отбор проф участников биржевого рынка; контроль над участниками биржевого рынка, чтоб они делали правила биржи; система санкций за нарушение правил

Основными принципами регулирования являются:

очень вероятное раскрытие инфы о том, что делается на бирже; обеспечение конкуренции; не допущение совмещения нормотворчества и нормоприменения в одном органе управления либо регулирования; обеспечение гласности нормотворчества; оптимизация рассредотачивания функции регулирования меж муниципальными и негосударственными организациями

Система муниципального регулирования употребляет муниципальные нормативные акты и муниципальные органы регулирования и контроля. Формы муниципального регулирования:



прямое (административное) управление: муниципальные законы и акты; регистрация участников рынка; лицензирование проф деятельности на биржевом рынке; обеспечение гласности и схожего информирования. косвенное (экономическое) управление система налогообложения; валютная политика страны; муниципальные капиталы (бюджеты, фонды); муниципальная собственность на ресурсы (земля, природные недра).

Главные муниципальные органы

федеральная комиссия по ценным бумагам и фондовому рынку; федеральная комиссия по товарным биржам; министерство денег; Центробанк РФ.

Брокерская деятельность. Брокер – проф посредник, который в процессе биржевых торгов представляет клиента (торговца/покупателя) и совершает сделки:

от его имени и за его счет; от имени клиента, но за собственный счет; от собственного имени, но в интересах клиента и за его счет.

За биржевое посредничество брокер получает комиссионное вознаграждение. Брокер должен:

отлично разбираться в том товаре, который является объектом торговли; знать правила биржи, на которой он работает; уметь вести торги; уметь разговаривать с клиентом; определять доход от сделок, которые заключает.

Деятельность брокера вероятна только при наличии лицензии, сведения о которой заносятся в реестр федеральной комиссии.

Брокер и дилер должны ежеквартально предоставлять отчет о финансово-хозяйственной деятельности по форме, установленной федеральной комиссией.

Брокер (и его компания) проходит аккредитацию на бирже, ему присваивается номер, который потом присваивается сделкам, которые он заключил. Используя брокера клиент:

существенно наращивает объем операций без роста издержек; располагает квалифицированным персоналом.

Издержки на услуги обычно исчисляются в процентах от суммарного объема сделок. На первом шаге деятельности брокерской компании «уставный фонд» употребляется для финансирования брокеров, а потом - доходы от посреднической деятельности.

Дилерская деятельность. Дилер – проф участник биржевого рынка, выступающий при заключении сделок от собственного имени и за собственный счет. Дилером может быть только юридическое лицо, для работы нужна лицензия. Обязанности дилера:

объявление цены реализации/покупки; объявление наибольшего/малого количества покупаемых активов; срок деяния цены; совершение сделок на критериях предложенных клиентом, если нет предложений от дилера; предоставление инфы об активах и об эмитентах; предоставление отчета о деятельности в контролирующие органы.

Права дилера




Возможно Вам будут интересны работы похожие на: Биржевое посредничество:


Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Похожый реферат

Cпециально для Вас подготовлен образовательный документ: Биржевое посредничество